上证指数走势图(下图)从指数分时图上可以看出,上证指数走势基本上呈现下跌趋势,其中,价位上,近期一直在摇摇欲坠的60日均线附近运行,虽然该线已经连续多个交易日上穿季线,但价位上,盘中的走势仍然是小盘股、钢铁、化工等小盘个股多呈横盘走势。由此,有市场人士指出,指数形态的识别技术特征已逐渐被验证。
市场逐渐进入到移动平均线的节奏中,以小时线为例,此时的价位上方的平行线通常被称为短期移动平均线,这种技术形态就是均价线,也就是所谓的多均线形态。当短期移动平均线从上向下穿越长期移动平均线,形成了交叉的时候,此时就是短线的买点。如图所示,我们发现,2009年5月中旬至2010年7月中旬,大盘指数以5天移动平均线的方式向上突破了5日均线。这样的交叉现象既向多方提供了一个判断明显的行情方向的条件,同时又有利于我们作出一系列投资决策。
投资者如果看到5日均线从下向上突破短期任意均线,就应该选择买进,这是长期趋势的必然结果。如果我们发现,5日均线从上向下穿越了长期均线,形成的交叉现象,也就是短线的买点。如图所示,股价在经过一段时间的下跌之后,5日均线形成了一个双底的形态,这就说明市场上空方才形成了一个向上的抛压,并且这种情况在5日均线上也得到了体现。投资者如果在此时买入,就可以不必急于去考虑卖出,因为股价会在5日均线之上继续下跌。
5日均线的收缩特征
股价经过一段时间的下跌之后,某日收出一根阳线,5日均线和10日均线逐渐收敛,并且收盘价和10日均线逐渐向下穿越了5日均线。这个形态表示市场下跌趋势已经形成,并且这一天的阳线就被称为是黄金交叉,买入的信号。
它的特征有哪些呢?
如图所示,2010年4月4日,上证指数在一个月内下跌了2.54%,但是这一天的成交量却超过了21日的成交量。这两天的5日均线和10日均线都向上突破了10日均线,这表明市场已经到了一个上涨行情。但是这几天的5日均线和10日均线已经开始收敛,这说明股价在半年内处于下跌行情中。这个时候就是投资者卖出的时机,在股市中是非常适合的。
如图所示,从2008年7月到2011年5月,宇通客车(600066)也曾多次在一个10日均线和20日均线附近获得支撑,这两个均线对于投资者来说都是很好的买入点。但是这次面对的却是大行情。所以这两个均线也不能阻挡其上涨的趋势。当该股短期站上20日均线之后,短期均线拐头向下,而且这两个均线一直都是向下移动,这个时候投资者就应该在次日股价出现冲高回落后的时候卖出,不要等到没有获利盘卖出。当该股再次出现放量上涨的时候,短线波段的高点就会被回落到20日均线附近,这个时候是可以考虑卖出的机会。
总结
综上所述:综上所述,从基本面来说,20日均线是判断个股走势的一个很好的工具。